個人のお客様はこちら

日本の金融理論教育をリードするシグマインベストメントスクール


menu

●日本FP協会 継続教育対象講座● 
金融機関に頼られるシグマだからこそ、証券外務員の最短攻略法がここに!
 【eラーニング】一種外務員 最短合格コース

PR

金融エンジニアリング キーワード解説

システマティックリスクと非システマティックリスク

回帰分析により市場モデルを作り、そのモデルを前提に証券のリスク(リターンの分散)を分解すると以下のようになる。

   証券のリターンの分散 = × 市場ポートフォリオの分散 + 誤差項の分散

×市場ポートフォリオの分散」の部分を「システマティックリスク」、「誤差項の分散」の部分を「非システマティックリスク」あるいは「レジデュアル(Residual)リスク」と呼ぶ。

証券のリスクに占めるシステマティックリスクの比率を「決定係数」と呼ぶ。

関連項目
  市場モデル
  β値
  決定係数

「金融エンジニアリング キーワード解説」一覧にもどる

著作権・免責事項

  • 「やさしい金融エンジニアリング講座」(以下、本解説集)の文章、図表などの著作権は、シグマベイスキャピタル株式会社に帰属しますので、複製・転載・引用・配布などは一切禁止します。
  • 本解説集の利用により生じた損害はいかなる理由であれ、一切責任を負いかねますので予めご了承下さい。
  • 本解説集は、予告なしに内容が変更・削除等されることがあります。
  • 内容に対するご質問にはお答えすることはできませんので、ご了承下さい。

●日本FP協会 継続教育対象講座●  難しい数式を使わずに、日経225オプション取引の基本がわかる
 【eラーニング】日経225オプション・トレーディング 初級コース

PR